何謂風(fēng)險(xiǎn)，牛津大字典釋義為“遭到損傷、不利或毀壞的機(jī)會(huì)”。在直覺(jué)上，風(fēng)險(xiǎn)是個(gè)不祥之詞，但對(duì)企業(yè)家來(lái)說(shuō)，風(fēng)險(xiǎn)與希望并存，富有開(kāi)拓精神的企業(yè)家常愿承受一些策略性的風(fēng)險(xiǎn)，以期獲取較高的回報(bào)率。因此，如何從會(huì)計(jì)角度正確計(jì)量、披露企業(yè)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，對(duì)于評(píng)價(jià)經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)、計(jì)量企業(yè)資產(chǎn)、提供決策依據(jù)都是必要的。
一、經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)的基本分類(lèi)
從會(huì)計(jì)學(xué)角度看，經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)是一種不確定的財(cái)務(wù)損失。就其形成的原因與結(jié)果來(lái)看，可分為：
1.純粹風(fēng)險(xiǎn)與投機(jī)風(fēng)險(xiǎn)。這兩種風(fēng)險(xiǎn)的區(qū)別是風(fēng)險(xiǎn)所致的結(jié)果不同。純粹風(fēng)險(xiǎn)所致的結(jié)果只有兩種，一是遭損，二是無(wú)損。如企業(yè)經(jīng)營(yíng)中的運(yùn)輸風(fēng)險(xiǎn)，財(cái)產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)，職工安全風(fēng)險(xiǎn)。投機(jī)風(fēng)險(xiǎn)所致的結(jié)果就有盈利、保本或虧損三種。如證券投資風(fēng)險(xiǎn)，外匯交易風(fēng)險(xiǎn)，營(yíng)銷(xiāo)風(fēng)險(xiǎn)等。
2.靜態(tài)風(fēng)險(xiǎn)與動(dòng)態(tài)風(fēng)險(xiǎn)。這兩種風(fēng)險(xiǎn)的區(qū)別是風(fēng)險(xiǎn)形成的原因不同。靜態(tài)風(fēng)險(xiǎn)是指由于自然力量或人們的錯(cuò)誤行為所造成的，動(dòng)態(tài)風(fēng)險(xiǎn)則是由于經(jīng)濟(jì)或社會(huì)結(jié)構(gòu)的變動(dòng)所致。前者如地震、海難事件等，后者如匯率變動(dòng)，稅制改革，能源危機(jī)等等。
對(duì)于正在迅速增長(zhǎng)而社會(huì)環(huán)境又處于迅速變化之中的中國(guó)企業(yè)界來(lái)說(shuō)，經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)往往是由多種原因所致。因此，企業(yè)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)的會(huì)計(jì)對(duì)策也應(yīng)是多元的。
二、經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)的會(huì)計(jì)對(duì)策
對(duì)策之一，轉(zhuǎn)嫁風(fēng)險(xiǎn)。說(shuō)到風(fēng)險(xiǎn)，人們的第一反映是找保險(xiǎn)公司。然而保險(xiǎn)公司一般受理的是可統(tǒng)計(jì)且無(wú)投機(jī)因素的純粹風(fēng)險(xiǎn)與靜態(tài)風(fēng)險(xiǎn)，如企業(yè)財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)，職工人身安全險(xiǎn)，車(chē)船險(xiǎn)等。企業(yè)以盈利為目的的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)如長(zhǎng)期投資風(fēng)險(xiǎn)、營(yíng)銷(xiāo)風(fēng)險(xiǎn)、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)等為不可保風(fēng)險(xiǎn)（特例除外），就需尋找其他對(duì)策。
對(duì)策之二，回避。即對(duì)于風(fēng)險(xiǎn)較大的人、物、業(yè)務(wù)予以回避。如在融資業(yè)務(wù)中，對(duì)資信可靠度低的對(duì)象不予受理，在營(yíng)銷(xiāo)活動(dòng)中，對(duì)缺乏市場(chǎng)調(diào)查、產(chǎn)品設(shè)計(jì)存在明顯缺陷的營(yíng)銷(xiāo)計(jì)劃，予以拒絕等。
對(duì)策之三，加強(qiáng)防范。對(duì)無(wú)法投保又無(wú)法回避的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，企業(yè)會(huì)計(jì)可采用積極的預(yù)防性措施，降低損失發(fā)生的可能性。如為降低賒銷(xiāo)中壞帳風(fēng)險(xiǎn)，可加強(qiáng)對(duì)賒帳客戶的管理，對(duì)客戶的信用進(jìn)行調(diào)查和甄別，對(duì)應(yīng)收帳的帳齡進(jìn)行分析，建立賒銷(xiāo)責(zé)任制度等。
對(duì)策之四，組合。運(yùn)用大數(shù)法則，增加承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)個(gè)體的數(shù)量，降低損失發(fā)生的比例。如為降低長(zhǎng)期投資項(xiàng)目的投資風(fēng)險(xiǎn)，可采用合資、合伙或股份化的組織形式來(lái)籌資組建；為降低證券投資的風(fēng)險(xiǎn)，可搞多元化的投資組合等。
對(duì)策之五，自留。對(duì)以上四個(gè)對(duì)策難以適用的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，企業(yè)只能“兜著走”。在財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)的實(shí)務(wù)中，主要表現(xiàn)為：
�。�1）應(yīng)收帳款的壞帳損失；
�。�2）應(yīng)收票據(jù)貼現(xiàn)后遭出票方拒付時(shí)，被銀行索兌與罰款的損失；
�。�3）因產(chǎn)品質(zhì)量問(wèn)題，遭客戶索賠的損失；
�。�4）因產(chǎn)品瑕疵遭客戶退貨的損失；
�。�5）為附屬或聯(lián)營(yíng)企業(yè)提供擔(dān)保而承受的風(fēng)險(xiǎn)；
（6）有敗訴可能訴訟案件中的經(jīng)濟(jì)責(zé)任；
（7）全資子公司的債務(wù)糾紛損失；
�。�8）已采用組合，加強(qiáng)防范對(duì)策后仍可能發(fā)生損失的投資風(fēng)險(xiǎn)、營(yíng)銷(xiāo)風(fēng)險(xiǎn)等。
對(duì)于自留對(duì)策下風(fēng)險(xiǎn)的會(huì)計(jì)處理，一是采用自我保險(xiǎn)方法預(yù)提準(zhǔn)備金備抵，二是當(dāng)損失發(fā)生時(shí)，經(jīng)過(guò)確認(rèn)，調(diào)整當(dāng)期損益。
1.適用于采取自我保險(xiǎn)方式預(yù)計(jì)、損失的主要是壞帳風(fēng)險(xiǎn)、產(chǎn)品質(zhì)量風(fēng)險(xiǎn)和產(chǎn)品退貨風(fēng)險(xiǎn)。采用備抵法建立壞帳準(zhǔn)備眾多的教材中已有介紹，本文從簡(jiǎn)。值得一提的是為何我國(guó)新企業(yè)會(huì)計(jì)制度只準(zhǔn)采用銷(xiāo)售百分比法計(jì)提壞帳準(zhǔn)備，且又規(guī)定了提取的百分比。這一規(guī)定豈不是將不確定的風(fēng)險(xiǎn)事項(xiàng)當(dāng)作了既定事項(xiàng)。筆者認(rèn)為，這是由于我國(guó)企業(yè)現(xiàn)有的管理水平及外部環(huán)境所致。
在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)的國(guó)家中，大部分零售業(yè)均采用賒銷(xiāo)方式進(jìn)行促銷(xiāo)，批發(fā)商與制造商之間又普遍依據(jù)信用基礎(chǔ)來(lái)處理交易事項(xiàng)，一般信用放款時(shí)限為30天，鮮有6個(gè)月以上的。因而按應(yīng)收款帳齡來(lái)判斷壞帳的可能性，是一種有效的分析方法，而按客戶的信用記錄及企業(yè)的壞帳記錄來(lái)估算壞帳損失，也有一定的可靠性。然而目前國(guó)內(nèi)，由于市場(chǎng)發(fā)育尚不夠健全，企業(yè)資金周轉(zhuǎn)困難，拖欠帳款已是常事，在這種背景下，要企業(yè)各自較可靠地估計(jì)壞帳損失實(shí)為難事，因而實(shí)行統(tǒng)一規(guī)定還不失為一種合理的措施。
當(dāng)前，企業(yè)界有個(gè)世界性潮流，就是更直接地關(guān)注客戶對(duì)產(chǎn)品或服務(wù)質(zhì)量的期望，實(shí)行“包滿意”服務(wù)，即客戶只需說(shuō)不滿意即可退貨。如美國(guó)的BBK公司（滅蟲(chóng)服務(wù)公司）推出吸引人的“包滿意”服務(wù)后，在短短兩年內(nèi)服務(wù)收益就增加了十倍，在此同時(shí)，它也承受了退貨損失和不誠(chéng)實(shí)用戶的困擾。對(duì)于這類(lèi)損失，比較常用的方法是根據(jù)估計(jì)的退貨百分比，在每期期末預(yù)計(jì)備抵退貨損失，以合理評(píng)估當(dāng)期收益。
70年代以來(lái)，美國(guó)好些行業(yè)均已采用此法來(lái)估計(jì)損失，但在稅法上，稅務(wù)當(dāng)局是不承認(rèn)預(yù)期的銷(xiāo)貨退回?fù)p失的。
企業(yè)對(duì)客戶作出質(zhì)量保證的承諾也是一項(xiàng)負(fù)債，只要發(fā)生質(zhì)量不符事件，企業(yè)就需承受產(chǎn)品修理、調(diào)換等一系列損失。所以每當(dāng)銷(xiāo)售實(shí)現(xiàn)時(shí)，應(yīng)按銷(xiāo)售額估計(jì)相關(guān)的保證費(fèi)用作為一項(xiàng)流動(dòng)負(fù)債列入報(bào)表，這樣可有利于企業(yè)比較實(shí)際地反映自身的責(zé)任。
2.適用于風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生時(shí)，經(jīng)過(guò)確認(rèn)，將損失列入當(dāng)期收益表和
資產(chǎn)負(fù)債表的是前述的（2）、（5）、（6）、（7）等情況。
三、經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)的會(huì)計(jì)披露
披露經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)的主要途徑是通過(guò)會(huì)計(jì)報(bào)表。60年代以來(lái)，人們對(duì)編制會(huì)計(jì)報(bào)表的目的發(fā)生了根本的轉(zhuǎn)變，即以“對(duì)決策有用”代替了傳統(tǒng)的“經(jīng)營(yíng)責(zé)任報(bào)告”�，F(xiàn)行財(cái)務(wù)報(bào)告如何披露經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)是個(gè)世界性的問(wèn)題，筆者只想就國(guó)內(nèi)現(xiàn)有的報(bào)表構(gòu)架談?wù)勅绾芜M(jìn)一步健全報(bào)表在這一方面功能的設(shè)想。
（一）在財(cái)務(wù)報(bào)表中增加風(fēng)險(xiǎn)披露的專(zhuān)項(xiàng)財(cái)務(wù)報(bào)表的編制有公開(kāi)的要求和約束（如會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的約束，審計(jì)部門(mén)的認(rèn)可），因此，要在財(cái)務(wù)報(bào)表中反映經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，必須對(duì)風(fēng)險(xiǎn)加以篩選。條件是：
1.符合收入與費(fèi)用相配比的原則，可能發(fā)生的損失應(yīng)該是近期的、可預(yù)見(jiàn)的。
2.遵循謹(jǐn)慎原則的要求，要合理估算可能發(fā)生的損失和費(fèi)用。符合上述兩個(gè)條件的風(fēng)險(xiǎn)可稱之為或有損失（或有負(fù)債）。
按IAS第10號(hào)準(zhǔn)則及國(guó)際會(huì)計(jì)慣例，許多國(guó)家將本文前述“自留”對(duì)策項(xiàng)下的（1）至（7）經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)作為或有損失分成兩部分在財(cái)務(wù)報(bào)表中加以披露：
1.計(jì)入當(dāng)期損益。在我國(guó)，企業(yè)對(duì)客戶退貨的損失及產(chǎn)品質(zhì)量保證索賠費(fèi)用均采用按實(shí)際發(fā)生額計(jì)列當(dāng)期損益，對(duì)即將發(fā)生但未真正發(fā)生的則不予考慮。這樣處理，容易造成高估當(dāng)期凈收益，也忽視了謹(jǐn)慎原則與配比原則的要求。筆者認(rèn)為，一俟條件成熟，應(yīng)在行業(yè)會(huì)計(jì)制度中擬定退貨備抵與預(yù)提產(chǎn)品質(zhì)量保證費(fèi)用的規(guī)定。
2.在資產(chǎn)負(fù)債表上加以說(shuō)明。一是在報(bào)表的附注中加文字說(shuō)明；二是作為或有負(fù)債列示在流動(dòng)負(fù)債一欄內(nèi)，但不計(jì)入負(fù)債總數(shù)。
如公司成為尚未了結(jié)索賠訴訟案的被告時(shí)，公司就有或有負(fù)債存在，但在量上還難以確認(rèn)。一般采用的方法是在資產(chǎn)負(fù)債表的附注中作文字說(shuō)明：一種是對(duì)訴訟作適當(dāng)?shù)呐�，但不揭示所需解決的金額；另一種是說(shuō)明原告的要求，同時(shí)說(shuō)明被告的態(tài)度。
在我國(guó)已公布的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則與新會(huì)計(jì)制度中，尚無(wú)揭露或有負(fù)債和或有損失的規(guī)定，只是在資產(chǎn)負(fù)債表的附注中要求說(shuō)明已貼現(xiàn)的商業(yè)承兌匯票金額。這從國(guó)際會(huì)計(jì)的慣例來(lái)看是難以滿足投資者和利益有關(guān)各方的要求的。所以，建議應(yīng)按國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，在報(bào)表的附注中增加或有損失與或有負(fù)債的專(zhuān)項(xiàng)說(shuō)明，其揭示的范圍可擬定在提供融資擔(dān)保、經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)擔(dān)保、訴訟案情、全資子公司的債務(wù)糾紛等方面。
�。ǘ┰趦�(nèi)部報(bào)表中增加風(fēng)險(xiǎn)披露類(lèi)專(zhuān)項(xiàng)報(bào)表
有些經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)（如前述自留對(duì)策項(xiàng)下（8）中的投資風(fēng)險(xiǎn)等）因不符合財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則無(wú)法在對(duì)外的財(cái)務(wù)報(bào)表中加以揭示，但從企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理需要?jiǎng)t應(yīng)予反映，那么，可通過(guò)企業(yè)的內(nèi)部報(bào)表專(zhuān)項(xiàng)披露。凡不能通過(guò)財(cái)務(wù)報(bào)表反映的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，一般是發(fā)生損失的可能性較難確定，風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的時(shí)限不明確，或損失難以合理估計(jì)，比如長(zhǎng)期投資風(fēng)險(xiǎn)、營(yíng)銷(xiāo)拓展風(fēng)險(xiǎn)等。反映這些風(fēng)險(xiǎn)，首先要將風(fēng)險(xiǎn)概念數(shù)量化──即合理地估計(jì)損失。常用的是統(tǒng)計(jì)方法，如損失機(jī)會(huì)率 （probability loss）、期望絕對(duì)偏差（expected absolute devication）、變異數(shù)（variance）等。管理科學(xué)理論把風(fēng)險(xiǎn)界定為不同回報(bào)的離散程度，并開(kāi)發(fā)各種分析模式以評(píng)估經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)；財(cái)務(wù)學(xué)理論常用會(huì)計(jì)比率來(lái)分析企業(yè)的短期償債能力，用現(xiàn)金流量法來(lái)揭示財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)；經(jīng)濟(jì)學(xué)理論與行為科學(xué)者又從效用理論出發(fā)，開(kāi)發(fā)出一套反映決策者對(duì)風(fēng)險(xiǎn)偏好程度的方法。
管理會(huì)計(jì)本身兼容了行為科學(xué)、統(tǒng)計(jì)學(xué)、決策學(xué)、財(cái)務(wù)學(xué)等，所以從管理會(huì)計(jì)的角度去編制風(fēng)險(xiǎn)分析報(bào)告應(yīng)堅(jiān)持管理會(huì)計(jì)的內(nèi)涵，多層面地披露風(fēng)險(xiǎn)。為此，建議：
1.在項(xiàng)目決策報(bào)告中應(yīng)有風(fēng)險(xiǎn)分析專(zhuān)項(xiàng)報(bào)告，同時(shí)，一個(gè)項(xiàng)目不能只用一種分析方法。如在長(zhǎng)期投資決策報(bào)告中，應(yīng)從管理會(huì)計(jì)的現(xiàn)金流量分析的角度，從決策學(xué)中的期望與其機(jī)率的偏差程度，從行為科學(xué)中投資者、決策者各自偏好的角度，多層面地揭示風(fēng)險(xiǎn)。
2.在企業(yè)用于
內(nèi)部控制的內(nèi)部報(bào)表中應(yīng)有風(fēng)險(xiǎn)分析專(zhuān)欄，以減少內(nèi)部失控之慮。如在企業(yè)實(shí)行全面預(yù)算控制的過(guò)程中，銷(xiāo)售預(yù)算是龍頭，資金預(yù)算是核心，這些預(yù)算報(bào)告都應(yīng)充分考慮風(fēng)險(xiǎn)因素，使預(yù)算報(bào)告具有較強(qiáng)的可控制性。若是滿打滿算，缺乏對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的足夠估計(jì)，一遇意外，預(yù)算體系就失去了控制的作用。
