2014中級經(jīng)濟(jì)師考試教材《金融實(shí)務(wù)》：第十章4

(三)信用風(fēng)險(xiǎn)的管理

1.機(jī)制管理

機(jī)制管理就是建立起針對信用風(fēng)險(xiǎn)的管理機(jī)制。對商業(yè)銀行而言，信用風(fēng)險(xiǎn)的管理機(jī)制主要有： (1)審貸分離機(jī)制。(2)授權(quán)管理機(jī)制。(3)額度管理機(jī)制。

2.過程管理

過程管理就是針對信用由提供到收回的全過程，在不同的階段采取不同的管理方法。對商業(yè)銀行而言，主要有以下三個(gè)方面：

(1)事前管理

在此階段，商業(yè)銀行審查的核心是 借款人信用狀況，決策的核心是貸與不貸、以什么利率貸。對分析信用借款人的信用狀況，主要是“5C”和“3C”分析。

5C：償還能力(Capacity)、資本(Capital)、品格(Character)、擔(dān)保品(Collateral)、經(jīng)營環(huán)境(Conditions)

3C：現(xiàn)金流(Cash)、管理(Control)、事業(yè)的連續(xù)性(Continuity)

(2)事中管理

事中管理在于商業(yè)銀行在貸款的 發(fā)放與回收階段的管理。在此階段，商業(yè)銀行關(guān)注的重點(diǎn)是貸款不要被挪用、貸款是否被有效使用、跟蹤借款人信用狀況的變化、出現(xiàn)異常及時(shí)采取應(yīng)對措施。

在事中管理階段，商業(yè)銀行要進(jìn)行貸款風(fēng)險(xiǎn)分類。目前采用的貸款五級分類方法，即把已經(jīng)發(fā)放的貸款分為 正常、關(guān)注、次級、可疑和損失等五個(gè)等級。

正常類貸款：有充分把握還本付息的貸款

關(guān)注類貸款：未違約，但存在負(fù)面影響財(cái)務(wù)狀況的主客觀因素的貸款

次級類貸款：還款能力出現(xiàn)明顯問題，依靠正常收入不能保證還本付息，本息逾期90天以上的貸款

可疑類貸款：本息逾期180天以上，無法足額還本付息，即使執(zhí)行抵押和擔(dān)保也要發(fā)生一定損失的貸款

損失類貸款：本息逾期1年以上，即使采取一切措施和程序，也無法收回的貸款。

(3)事后管理

在此階段 ，商業(yè)銀行要回顧與反思貸款過程中的經(jīng)驗(yàn)教訓(xùn)，固化經(jīng)驗(yàn)，融入制度，形成長效機(jī)制;吸取教訓(xùn)，亡羊補(bǔ)牢，填補(bǔ)和加強(qiáng)制度中的空白點(diǎn)和薄弱環(huán)節(jié)。

(四)市場風(fēng)險(xiǎn)的管理

1.利率風(fēng)險(xiǎn)的管理

利率風(fēng)險(xiǎn)的管理方法主要有：

(1)選擇有利的利率;(2)調(diào)整借貸期限;(3)缺口管理;(4)持續(xù)期管理;(5)利用利率衍生產(chǎn)品交易。

2.匯率風(fēng)險(xiǎn)的管理

匯率風(fēng)險(xiǎn)的管理方法主要有：

(1)選擇有利的貨幣;(2)提前或推遲收付外幣;(3)進(jìn)行結(jié)構(gòu)性套期保值;(4)做遠(yuǎn)期外匯交易;(5)做貨幣衍生產(chǎn)品交易。

3.投資風(fēng)險(xiǎn)的管理

(1)股票投資風(fēng)險(xiǎn)的管理方法

股票投資風(fēng)險(xiǎn)的管理方法主要有：

一是根據(jù)對股票價(jià)格未來走勢的預(yù)測，買入價(jià)格即將上漲的股票或賣出價(jià)格將下跌的股票;

二是根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)分散原理，按照行業(yè)分散、地區(qū)分散、市場分散、幣種分散等因素，進(jìn)行股票的分散投資，建立起相應(yīng)的 投資組合，并根據(jù)行業(yè)、地區(qū)與市場發(fā)展的動態(tài)和不同貨幣的匯率走勢，不斷調(diào)整投資組合;

三是根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)分散原理，在存在知識與經(jīng)驗(yàn)、時(shí)間或資金等投資瓶頸的情況下，不進(jìn)行個(gè)股投資，而是購買股票型投資基金;

四是同樣根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)分散原理，做 股指期貨交易或股指期權(quán)交易，作為個(gè)股投資的替代，以規(guī)避個(gè)股投資相對集中的風(fēng)險(xiǎn)。

(2)金融衍生產(chǎn)品投資風(fēng)險(xiǎn)的管理方法

一是加強(qiáng)制度建設(shè)。

二是進(jìn)行限額管理。

三是進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)敞口的對沖與套期保值。