目前我國保險(xiǎn)公司的信息披露無論在形式與內(nèi)容上都處于初級和探索階段。借鑒國際經(jīng)驗(yàn)，結(jié)合我國實(shí)際，保險(xiǎn)信息披露制度應(yīng)貫穿保險(xiǎn)經(jīng)營的全過程。

　　面對保險(xiǎn)會計(jì)信息的特殊性、多樣性與多層次性，建立一個(gè)科學(xué)、規(guī)范、完整的保險(xiǎn)會計(jì)核算體系是我國保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展中十分緊迫的任務(wù)。

　　要制定和完善全行業(yè)信息化建設(shè)規(guī)劃和具體信息標(biāo)準(zhǔn)，構(gòu)建開放型的中國保險(xiǎn)業(yè)信息網(wǎng)以及完善的保險(xiǎn)監(jiān)管信息系統(tǒng)，從而及時(shí)披露保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)經(jīng)營情況和風(fēng)險(xiǎn)狀況。

　　我國保險(xiǎn)業(yè)信息披露制度的現(xiàn)狀

　　1、信息披露內(nèi)容不全面

　　保險(xiǎn)信息發(fā)布主要依靠政府的行政手段，保險(xiǎn)客戶很難了解到較為詳細(xì)的保險(xiǎn)信息。而且，保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)的資產(chǎn)負(fù)債狀況和經(jīng)營業(yè)績?nèi)狈Ρ匾�的透明度。投保人購買保險(xiǎn)，其目的是購買風(fēng)險(xiǎn)的安全保障，即保險(xiǎn)公司現(xiàn)在和未來能提供風(fēng)險(xiǎn)保障的能力，所以投保人購買保險(xiǎn)的基礎(chǔ)是保險(xiǎn)公司的信用。由于投保人缺乏專門知識，對保險(xiǎn)公司的經(jīng)營狀況和經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)不可能作全面了解。而保險(xiǎn)公司由于其信用的連續(xù)性和保持流量的特點(diǎn)，使其風(fēng)險(xiǎn)具有長期性和隱蔽性，因此應(yīng)形成一種市場機(jī)制，要求保險(xiǎn)公司對市場披露其全面的經(jīng)營信息，由專業(yè)人士對其經(jīng)營狀況、財(cái)務(wù)質(zhì)量、風(fēng)險(xiǎn)管理、發(fā)展前途等作出評估，并將評估情況公之于眾，讓公眾了解其真實(shí)情況并對是否投保作出正確選擇。如果保險(xiǎn)產(chǎn)品和保險(xiǎn)公司經(jīng)營狀況的透明度不夠，投保人和潛在的消費(fèi)群體就缺乏選擇依據(jù)，

　　2、信息披露的客觀性和準(zhǔn)確性不足

　　有些保險(xiǎn)公司信息披露的形式和內(nèi)容過于簡單，與監(jiān)管部門對上市公司年報(bào)公布的規(guī)范要求相比，相去甚遠(yuǎn)。例如投資類壽險(xiǎn)產(chǎn)品，從各保險(xiǎn)公司信息披露形式和內(nèi)容看，該產(chǎn)品多采取報(bào)紙披露的方式，內(nèi)容為其投資收益情況，時(shí)間按月或季進(jìn)行，形式單一。特別是客戶所關(guān)心的投資方式、投資渠道、投資人情況等許多方面都避而不談，或輕描淡寫不夠全面和詳細(xì)，極易產(chǎn)生誤導(dǎo)作用。加之目前的外部審計(jì)制度不夠健全，保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)報(bào)表、數(shù)據(jù)等信息資料的公允性和真實(shí)性缺乏有效的監(jiān)督認(rèn)證機(jī)制。

　　3、信息披露的時(shí)間不及時(shí)

　　投資連結(jié)保險(xiǎn)產(chǎn)品面市四個(gè)月后，中國保監(jiān)會就下發(fā)了《投資連接保險(xiǎn)管理暫行辦法》。其中第十條規(guī)定：“保險(xiǎn)公司應(yīng)當(dāng)每月至少評估一次投資賬戶中的單位價(jià)值，并向保單持有人公布”；第二十一條規(guī)定：“保險(xiǎn)公司應(yīng)當(dāng)至少每半年在中國保監(jiān)會指定的報(bào)紙上作信息公告”。實(shí)際中第十條已經(jīng)在執(zhí)行，即每月通過中國保監(jiān)會認(rèn)可的媒體公布一次投資單位價(jià)格。但第二十一條在執(zhí)行中就打了折扣。信息披露時(shí)間不及時(shí)對信息使用者就失去了意義。

　　4、信息披露的方式不規(guī)范

　　幾年前，有保險(xiǎn)公司對外宣稱其投資類險(xiǎn)種首季度的投資回報(bào)率達(dá)22.47%.這條消息一公布，立即在各大媒體、新聞網(wǎng)站得到廣泛的報(bào)道、宣傳。這個(gè)投資回報(bào)率是以年利率形式公布的。其實(shí)，這一利率僅是8月8日至9月30日這53天的結(jié)算利率，并不代表今后投資收益的發(fā)展走勢。信息披露的不規(guī)范，不僅會增加客戶對產(chǎn)品不切實(shí)際的高回報(bào)率的追求，相應(yīng)增加客戶的投資風(fēng)險(xiǎn)，而且也會給保險(xiǎn)公司的長期發(fā)展及經(jīng)營埋下風(fēng)險(xiǎn)隱患。從長遠(yuǎn)來看，如果對信息披露不及時(shí)加以規(guī)范和約束，則會影響中國保險(xiǎn)市場的發(fā)展。

　　建立適合我國國情的保險(xiǎn)業(yè)信息披露制度

　　1、保險(xiǎn)業(yè)信息披露制度建設(shè)應(yīng)遵循的原則

　　（1）客觀性原則。客觀性原則是指保險(xiǎn)信息披露制度所公開的信息能夠正確反映客觀事實(shí)真相或發(fā)展趨勢，并且經(jīng)得起會計(jì)準(zhǔn)則的檢驗(yàn)。要先經(jīng)過獨(dú)立的精算師事務(wù)所或會計(jì)師事務(wù)所進(jìn)行評估并出具書面報(bào)告后方可予以公布，以保證信息的客觀性。

　�。�2）充分性原則。充分披露原則首先要求保險(xiǎn)信息披露的內(nèi)容要充分，在設(shè)計(jì)和編制會計(jì)報(bào)表時(shí)，必須正確提供保險(xiǎn)公司完整的財(cái)務(wù)會計(jì)信息，使信息使用者能全面了解保險(xiǎn)公司的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營成果。同時(shí)，信息披露的形式也要充分。不僅對內(nèi)發(fā)布信息，而且恰當(dāng)?shù)叵蛲獠堪l(fā)布信息，信息披露的形式要多樣化，要充分利用便捷的信息平臺，并且注意以投保人和被保險(xiǎn)人容易接受的方式來披露相關(guān)信息。

　�。�3）及時(shí)性原則。保險(xiǎn)信息披露制度要求當(dāng)事人對于既成事實(shí)的信息，以及對保險(xiǎn)可能產(chǎn)生重大影響的信息，應(yīng)當(dāng)及時(shí)予以披露。

　�。�4）可比性原則。在保險(xiǎn)行業(yè)內(nèi)要盡可能實(shí)行統(tǒng)一保險(xiǎn)信息披露制度，使各家保險(xiǎn)公司的狀況可以作橫向比較，可以更好地滿足監(jiān)管部門、被保險(xiǎn)人、社會公眾等不同信息使用者的需要。

　　2、保險(xiǎn)信息披露制度建設(shè)的主要內(nèi)容

　�。�1）財(cái)務(wù)信息

　　會計(jì)報(bào)表、報(bào)表附注、補(bǔ)充報(bào)表、財(cái)務(wù)狀況說明書及其他相關(guān)會計(jì)信息構(gòu)成了一個(gè)相對完整的信息報(bào)告體系。在這其中不僅要看到一般的會計(jì)信息，更要關(guān)注保險(xiǎn)會計(jì)特殊信息的披露。如對信息的敏感度進(jìn)行有效披露；保險(xiǎn)公司會計(jì)政策應(yīng)在報(bào)表附注中加強(qiáng)披露，例如各種準(zhǔn)備金估計(jì)基礎(chǔ)與精算假設(shè)、資產(chǎn)計(jì)價(jià)方法、成本分?jǐn)傇瓌t等；披露保單持有人利益與股東利益；披露經(jīng)驗(yàn)調(diào)整與假設(shè)變化等。

　�。�2）風(fēng)險(xiǎn)與風(fēng)險(xiǎn)管理信息

　　2000年11月，證監(jiān)會一連出臺了《公開發(fā)行證券公司信息披露編報(bào)規(guī)則》第1-6號。其中第3號和第4號分別是《保險(xiǎn)公司招股說明書內(nèi)容與格式特別規(guī)定》、《保險(xiǎn)公司財(cái)務(wù)報(bào)表附注特別規(guī)定》。這兩個(gè)規(guī)定專為規(guī)范公開發(fā)行股票保險(xiǎn)公司的信息披露行為而定。它們要求保險(xiǎn)公司應(yīng)披露有關(guān)財(cái)務(wù)資料、各種行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)和公司自身風(fēng)險(xiǎn)。具體說來，保險(xiǎn)公司應(yīng)該披露的具體風(fēng)險(xiǎn)主要有：利率風(fēng)險(xiǎn)、欺詐風(fēng)險(xiǎn)、政策性風(fēng)險(xiǎn)、假設(shè)風(fēng)險(xiǎn)、資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)、資產(chǎn)與負(fù)債匹配風(fēng)險(xiǎn)、再保險(xiǎn)安排風(fēng)險(xiǎn)、人力資源風(fēng)險(xiǎn)和其他風(fēng)險(xiǎn)等。此外，保險(xiǎn)公司應(yīng)披露保險(xiǎn)行業(yè)的概覽和背景以及保險(xiǎn)公司自身的詳細(xì)狀況。對保險(xiǎn)公司應(yīng)披露的會計(jì)財(cái)務(wù)指標(biāo)也一一列出，如各種責(zé)任準(zhǔn)備金的提存狀況、實(shí)際償付能力和法定償付能力、法定分保業(yè)務(wù)和非法定分保業(yè)務(wù)等等，并列出了15份標(biāo)準(zhǔn)格，明示應(yīng)披露的各類財(cái)務(wù)信息。

　�。�3）經(jīng)營狀況信息

　　對投資者和顧客而言，經(jīng)營狀況信息是進(jìn)行投資和購買產(chǎn)品的判斷依據(jù)，也是判斷一個(gè)公司發(fā)展?jié)摿Φ囊粋�(gè)重要依據(jù)。保險(xiǎn)公司各項(xiàng)業(yè)務(wù)的指標(biāo)應(yīng)在報(bào)表附注中分別予以披露：保費(fèi)收入、分出保費(fèi)、計(jì)提的準(zhǔn)備金、賠付支出、手續(xù)費(fèi)支出、退保金等。

　�。�4）產(chǎn)品信息

　　產(chǎn)品的條款費(fèi)率、保險(xiǎn)責(zé)任、除外責(zé)任、風(fēng)險(xiǎn)提示、售后服務(wù)內(nèi)容及渠道等。對創(chuàng)新型險(xiǎn)種投資連結(jié)保險(xiǎn)、分紅保險(xiǎn)等的狀況還要披露其投資、收益分配情況等。在一些保險(xiǎn)合同中，如變額壽險(xiǎn)合同、分紅壽險(xiǎn)、年金合同以及一些養(yǎng)老金合同，保險(xiǎn)公司對所收取的保費(fèi)實(shí)行獨(dú)立賬戶管理，以滿足保險(xiǎn)合同中對于投資對象、經(jīng)營策略、成本歸集、收益分配方面的特別規(guī)定。披露獨(dú)立賬戶有利于保單持有人正確評估其保單權(quán)益，方便了信息使用者的信息分析。

　�。�5）資金運(yùn)用信息。

　　應(yīng)披露保險(xiǎn)公司的投資理念、投資策略和投資組合，同時(shí)還應(yīng)披露資產(chǎn)與負(fù)債管理的信息。對于保險(xiǎn)公司而言，資產(chǎn)負(fù)債不匹配是其主要風(fēng)險(xiǎn)之一。不匹配風(fēng)險(xiǎn)包括：持有時(shí)間的不匹配；實(shí)現(xiàn)收益與保證利率的不匹配；計(jì)價(jià)基礎(chǔ)的不匹配等。保險(xiǎn)人應(yīng)當(dāng)披露其資產(chǎn)負(fù)債不匹配風(fēng)險(xiǎn)程度。

　　（6）監(jiān)管信息

　　保險(xiǎn)監(jiān)管機(jī)構(gòu)應(yīng)及時(shí)披露保險(xiǎn)法律法規(guī)、保險(xiǎn)行業(yè)發(fā)展情況、重要監(jiān)管事項(xiàng)、行政審批等事項(xiàng)。在加強(qiáng)償付能力監(jiān)管的形勢下，償付能力的信息披露有著重要的意義。保險(xiǎn)人的償付能力對于其成功運(yùn)作至關(guān)重要。監(jiān)管部門、保單持有人、評級機(jī)構(gòu)與金融分析人員對保險(xiǎn)公司的償付能力特別感興趣。

　　3、建立適合國情的保險(xiǎn)業(yè)信息披露制度的對策

　�。�1）改進(jìn)保險(xiǎn)信息披露方式，使之貫穿于保險(xiǎn)經(jīng)營的全過程

　　目前我國保險(xiǎn)公司對各項(xiàng)信息的披露無論在形式上還是內(nèi)容上都處于初級和探索階段。借鑒國際經(jīng)驗(yàn)，結(jié)合我國實(shí)際，保險(xiǎn)信息披露制度應(yīng)貫穿保險(xiǎn)經(jīng)營的全過程：產(chǎn)品銷售前，要求銷售人員客觀公正地向客戶全面介紹產(chǎn)品的保險(xiǎn)保障和投資功能，建立客戶對投資回報(bào)的合理預(yù)期，避免誤導(dǎo)客戶；產(chǎn)品銷售后，要求保險(xiǎn)公司定期、如實(shí)地披露產(chǎn)品的經(jīng)營情況，如投資方式、方向、投資人資料、存續(xù)期內(nèi)的收益和費(fèi)用扣除項(xiàng)目等；信息發(fā)布應(yīng)遵照嚴(yán)格的程序及方式，由職能部門進(jìn)行評估，由CPA進(jìn)行審計(jì)。

　�。�2）加強(qiáng)保險(xiǎn)會計(jì)核算體系，保證信息披露的客觀性

　　面對保險(xiǎn)會計(jì)信息的特殊性、多樣性與多層次性，保險(xiǎn)信息披露制度的建立，必須依賴于保險(xiǎn)會計(jì)核算體系的完善。然而，由于保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的專業(yè)性與復(fù)雜的計(jì)算技術(shù)使得其在信息披露原則、內(nèi)容與方式上存在著特殊的規(guī)律。目前我國保險(xiǎn)會計(jì)信息失真、信息披露不足和信息誤導(dǎo)，是造成保險(xiǎn)會計(jì)信息披露制度難以有效運(yùn)行的原因之一。同時(shí)保險(xiǎn)會計(jì)核算體系不完善，使得保險(xiǎn)公司參與資本市場的運(yùn)作存在一定的困難。因此，建立一個(gè)科學(xué)、規(guī)范、完整的保險(xiǎn)會計(jì)核算體系是我國保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展中十分緊迫的任務(wù)。同時(shí)，強(qiáng)化審計(jì)制度，建立公估機(jī)構(gòu)、CPA對保險(xiǎn)公司的審計(jì)，保證保險(xiǎn)信息的客觀性。

　�。�3）提高保險(xiǎn)信息化水平，建立和完善保險(xiǎn)業(yè)監(jiān)管信息系統(tǒng)

　　當(dāng)前，信息化和信息資源的利用不僅成為保險(xiǎn)公司生存的基礎(chǔ)，而且是保險(xiǎn)公司信息披露的捷徑。保險(xiǎn)信息化程度在一定程度上決定我國保險(xiǎn)業(yè)信息披露的質(zhì)量與速度。

　　推進(jìn)保險(xiǎn)業(yè)信息化建設(shè)，建立和完善保險(xiǎn)業(yè)監(jiān)管信息系統(tǒng)。要制定和完善全行業(yè)信息化建設(shè)規(guī)劃和具體信息標(biāo)準(zhǔn)，構(gòu)建開放型的中國保險(xiǎn)業(yè)信息網(wǎng)以及完善的保險(xiǎn)監(jiān)管信息系統(tǒng)，從而及時(shí)披露保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)經(jīng)營情況和風(fēng)險(xiǎn)狀況。要充分運(yùn)用現(xiàn)代電子化手段，改善信息傳遞方式和速度，增加信息的透明度和準(zhǔn)確性，加強(qiáng)對保險(xiǎn)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)的實(shí)時(shí)監(jiān)管。要建立和完善保險(xiǎn)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警指標(biāo)體系，做到有嚴(yán)密的風(fēng)險(xiǎn)控制、經(jīng)常的風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測、及時(shí)的風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告、審慎的風(fēng)險(xiǎn)評估，并按不同的監(jiān)管責(zé)任，提出防范和化解保險(xiǎn)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)的預(yù)備方案，妥善處置保險(xiǎn)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)。

　�。�4）滿足多重信息使用者，保證信息披露的有效性

　　保險(xiǎn)監(jiān)管部門通過規(guī)范和監(jiān)控保險(xiǎn)公司的償付能力、定價(jià)過程以及經(jīng)營方式來確保保單持有者的利益。監(jiān)管部門關(guān)心保險(xiǎn)公司的財(cái)務(wù)信息，特別關(guān)注保險(xiǎn)公司的償付能力，其對保險(xiǎn)信息的使用，是維護(hù)整個(gè)保險(xiǎn)體系健康成長的必要條件。

　　被保險(xiǎn)人一般不會注意到保險(xiǎn)公司的財(cái)務(wù)報(bào)告，他們更關(guān)心的是保單的信息。而保險(xiǎn)合同是復(fù)雜的法律文件，非業(yè)內(nèi)人士很難理解其中內(nèi)容。因此，監(jiān)管部門要防止保險(xiǎn)公司使用誤導(dǎo)性保單措辭，要求用規(guī)范的語言書寫保單，特別是在銷售環(huán)節(jié)，要求對保單條款的內(nèi)容準(zhǔn)確地披露。

　　股東是最主要的投資者，他們必須獲得保險(xiǎn)公司的足夠的財(cái)務(wù)報(bào)告信息。例如人壽保險(xiǎn)公司，金融衍生工具型保險(xiǎn)產(chǎn)品具有投資功能，保單持有者對保險(xiǎn)公司的資金運(yùn)用利益和其他約定利益有要求權(quán)。關(guān)于保險(xiǎn)公司的投資狀況和收益水平的信息的披露，對于他們而言，是至關(guān)重要的。

　　建立保險(xiǎn)業(yè)信息披露制度的意義

　　在加入WTO的條件下，保險(xiǎn)業(yè)的信息披露問題，即保險(xiǎn)業(yè)為誰提供信息，提供什么信息，披露信息的程度及披露信息的方式，已經(jīng)成為理論研究和實(shí)務(wù)操作關(guān)心的問題。

　　建立我國的保險(xiǎn)業(yè)信息披露制度，對于加強(qiáng)保險(xiǎn)監(jiān)管、保護(hù)各類合法權(quán)益、維護(hù)公平的市場秩序，實(shí)現(xiàn)保險(xiǎn)體系的安全與穩(wěn)定，都有著重要的實(shí)際意義。

　　1、建立保險(xiǎn)信息披露制度有助于維護(hù)被保險(xiǎn)人的合法權(quán)益

　　被保險(xiǎn)人對保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)、保險(xiǎn)產(chǎn)品的認(rèn)知程度是極為有限的，即使是一個(gè)高度透明的企業(yè)，消費(fèi)者也難以對它了如指掌。不知情的需求者與知情的供給者之間的交易存在著信息不對稱。保險(xiǎn)監(jiān)管機(jī)構(gòu)要維持公平，可行的辦法就是通過法律和規(guī)則，對供給者的行為進(jìn)行必要的制約，同時(shí)提出一些強(qiáng)制的信息披露要求，讓需求者盡量知情。鼓勵(lì)需求者自覺掌握盡量多的信息和專業(yè)知識，提高判斷力，并且對自己的選擇和判斷承擔(dān)相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)。

　　2、建立信息披露制度有助于維護(hù)公平競爭的市場秩序

　　市場經(jīng)濟(jì)需要競爭，沒有競爭就沒有活力，沒有競爭就沒有繁榮，沒有競爭就沒有公平。但競爭必須有規(guī)則。信息披露制度的建立與完善，可以將市場上各種信息、動態(tài)明朗化、公開化。監(jiān)管部門可以根據(jù)有效、充分的信息來維護(hù)保險(xiǎn)市場的秩序，達(dá)到公平競爭的目的。

　　3、建立信息披露制度有助于維護(hù)保險(xiǎn)體系的安全與穩(wěn)定

　　這是維護(hù)被保險(xiǎn)人的合法權(quán)益、維護(hù)公平競爭的市場秩序的客觀要求和自然延伸。如果保險(xiǎn)體系的運(yùn)轉(zhuǎn)是安全和穩(wěn)定的，那么，維護(hù)被保險(xiǎn)人的合法權(quán)益和公平競爭的市場秩序就有了必要的基礎(chǔ)和條件。

　　相反，如果整個(gè)保險(xiǎn)體系的運(yùn)轉(zhuǎn)是不安全、不穩(wěn)定的，那么，被保險(xiǎn)人的合法權(quán)益就難以保障，市場秩序也難以維護(hù)。同時(shí)，根據(jù)信息的風(fēng)險(xiǎn)提示，監(jiān)管部門可以將某些保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)強(qiáng)制退出市場，來保證保險(xiǎn)市場整體的安全穩(wěn)定。